Berenberg schließt institutionelle Anteilklasse des "European Micro Cap Fonds"
Das Wealth and Asset Management der Hamburger Privatbank Berenberg wird die institutionelle Anteilklasse des vom Team um Peter Kraus gemanagten „Berenberg European Micro Cap Fonds“ zum 14. Dezember 2018 für Neuinvestitionen schließen, weil die Kapazitätsgrenze erreicht ist. Die R-Anteilklasse des Fonds unterliegt aber weiterhin keinerlei Anlagebeschränkungen, ebenso wie der vom gleichen Team gemanagte „Berenberg European Small Cap Fonds“.
Ziel des „Berenberg European Micro Cap Fonds“ ist es, an der Entwicklung von wachstumsstarken kleineren Werten (Micro Caps) mit einer Marktkapitalisierung von bis zu einer Milliarde Euro teilzuhaben. Damit ein Einzel-Investment auch nachhaltig zur Fondsperformance beitragen kann, sollte ein gewisser Teil des Fondsvolumens in einen einzelnen Wert investiert werden. Damit ist aber auch dem Gesamtvolumen des Fonds nach oben eine Grenze gesetzt. Je größer der Fonds, desto größer das Mindestanlagevolumen für einen Wert. Ab einer bestimmten Fondsgröße kann es also dazu kommen, dass einige lohnende Investments nicht mehr getätigt werden können. Dies könnte die Fondsperformance belasten und würde damit nicht zuletzt zu Lasten der Anleger gehen.
Berenberg hat sich daher bei Fondsauflage dazu entschieden, das Fondsvolumen in der jeweiligen Anteilklasse zu begrenzen. Bereits investierte Anleger werden auf dieses Weise vor einer Verwässerung der Strategie geschützt. Eine Rückgabe der Anteile ist weiterhin jederzeit möglich. Sollte das Volumen sinken oder wenn sich die Markt- und Investitionsbedingungen ändern sollten, behält Berenberg es sich vor, die Anteilklasse wieder für Neuinvestitionen zu öffnen.
Henning Gebhardt, Head of Wealth and Asset Management bei Berenberg, sagt: „Die Entwicklung zeigt, dass wir mit dem ,Berenberg European Micro Cap‘ den Nerv der Anleger getroffen haben. Das Team um Peter Kraus hat auch in den zuletzt schwierigen Zeiten an den Finanzmärkten den Kunden eine herausragende Performance geliefert und damit gezeigt, dass wir im Fondsmanagement von Berenberg auf dem richtigen Weg sind.“ Fondsmanager Kraus ergänzt: „Wir konzentrieren uns bei unserem Fonds auf erfolgsversprechende Klein- und Kleinstwerte aus den verschiedenen europäischen Ländern. Dieses Universum ist in Bezug auf die Marktkapitalisierung relativ klein, so dass wir uns aus Investitionsgründen eine Volumenobergrenze gesetzt haben. Durch die vorläufige Schließung können wir uns weiter auf unser Anlageuniversum konzentrieren und schützen auch die bereits investierten Anleger vor einer Verwässerung der Strategie.“
Quelle: Pressemitteilung Berenberg
Die Joh. Berenberg, Gossler & Co. KG (Berenberg Bank) ist eine 1590 gegründete Privatbank mit Sitz in Hamburg. Sie ist auf den Geschäftsfeldern Wealth Management, Asset Management, Investment Banking und Corporate Banking tätig. (JF1)