Studie: Anlageaktivität in Richtung ESG-Strategien wird steigen
Laut einer Untersuchung von BNP Paribas Securities Services beabsichtigen Asset Manager und Asset Owner ihre Anlageaktivitäten in Umwelt-, Sozial- und Corporate Governance-orientierte Strategien (ESG-Strategien) in den kommenden zwei Jahren zu verdoppeln. Der Report „Great Expectations: ESG – what’s next for asset owners and managers“ verweist auf die weit verbreitete Einbeziehung von ESG-Faktoren in Investitionsentscheidungen. Gemäß dem Bericht setzen 79 Prozent der Befragten auf ESG entweder bei ihrer Anlagestrategie als Asset Owner oder bei den von ihnen vermarkteten Produkten als Asset Manager. 77 Prozent der Asset Owner, die ESG einbeziehen, haben laut der Studie 25 Prozent oder weniger in spezifische ESG-Strategien investiert, beabsichtigen jedoch, diesen Anteil in den kommenden zwei Jahren auf 50 Prozent oder mehr zu erhöhen.
Gerald Noltsch, CEO BNP Paribas Securities Services in Deutschland: „Die Auswahl der Anlagemöglichkeiten wird sich in den kommenden zwei Jahren erheblich verändern. Dass die Einbeziehung von ESG die Erträge positiv beeinflussen kann, ist inzwischen bekannt, es zeichnet sich aber ab, dass diese Anlagen zu echten Schwerpunkten ausgebaut werden. Dadurch entstehen neue Herausforderungen. Für die Erfassung und Analyse von ESG-Daten werden neue Tools, Ressourcen und Kompetenzen bei Asset Managern und Asset Ownern benötigt. Wir erwarten also, dass die Technologie eine äußerst wichtige Rolle spielt, um die mit ESG gesetzten Ziele zu erreichen.“
Die Studie ergab, dass 64 Prozent der Asset Owner und 47 Prozent der Asset Manager befürchten, ein Mangel an zuverlässigen Daten könne die weitere Verbreitung von ESG erschweren. Dieser Wert dürfte aber in zwei Jahren auf 22 Prozent beziehungsweise acht Prozent fallen. Auch der Mangel an fortschrittlichen Analysen wird von beiden befragten Gruppen mit Sorge betrachtet. Fast ein Viertel (23 Prozent) erwähnt dies als ein mögliches Hindernis in der Zukunft und sieht den Bedarf, in Technologie und Spezialisten zu investieren. Trevor Allen, Produktspezialist für Investitionsrisiko und Performance bei BNP Paribas Securities Services in London: „Während die Branche erwartet die Daten innerhalb von zwei Jahren erfassen zu können, bleibt die Fähigkeit aus den Daten Schlussfolgerungen zu ziehen weiterhin eine Herausforderung. Hier kommen Spezialisten für intelligente Daten, künstliche Intelligenz und ESG zum Einsatz. Wir erwarten, dass sowohl Asset Manager als auch institutionelle Investoren ihre technischen und personellen Kompetenzen ausbauen werden, um diesen Bedarf in den kommenden Jahren zu decken.“
Der Aufbau neuer Ressourcen erfordert Investitionen. Asset Manager befürchten einen sich daraus ergebenden Kostenanstieg. Laut der Studie erwarten 31 Prozent, dass dies in den kommenden zwei Jahren die größte Herausforderung sein wird. Für die Befragten stellt dieser Aspekt das größte Hindernis in naher Zukunft dar. 28 Prozent der Asset Manager zweifeln auch daran, dass sie in der Lage sind, den Produktbedarf von Asset Ownern hinsichtlich ESG zu erfüllen und schätzen das für die nächsten zwei Jahre gleich ein.
Die Studie weist für die nächsten zwei Jahre auch eine geplante Umschichtung zu alternativen Anlagen innerhalb von ESG-Allokationen aus. Asset Manager und Asset Owner erwarten, dass ihre Investitionen in alternative ESG-Anlagen, einschließlich Hedge Fonds, Infrastruktur, Immobilien, Eigen- und Fremdkapital in zwei Jahren um 20 Prozent steigen werden. Umgekehrt wird erwartet, dass ESG-Anteile in öffentlichen Beteiligungen in entwickelten Märkten, die derzeit fast die Hälfte der ESG-Allokationen ausmachen, im gleichen Zeitraum um 26 Prozent fallen dürften.
Quelle: Pressemitteilung BNP Paribas
BNP Paribas Securities Services ist ein internationaler Custodian und erbringt Wertpapierdienstleistungen im gesamten Investmentprozess. Die Gesellschaft verwaltet weltweit Vermögen in Höhe von 1,8 Billionen Euro und verwahrt Vermögen in Höhe von 8,1 Billionen Euro. BNP Paribas Securities Services ist eine Tochtergesellschaft der französischen Großbank BNP Paribas. (JF1)