Aukera legt Real Estate Debt Fund auf
Der inhabergeführte Investmentmanager Aukera Real Estate (Aukera) mit Sitz in Essen hat einen neuen Pool-Fonds für Real Estate Debt aufgelegt und meldet bereits das erste Closing. Der in der luxemburgischen Rechtsform eines S.C.A. SICAV RAIF strukturierte „Aukera Real Estate Debt Fund I“ vergibt ausschließlich erstrangig besicherte Darlehen für Immobilien der Nutzungsarten Büro, Einzelhandel, Logistik und Wohnen in guten Lagen.
Zunächst konzentriert sich der Fonds auf Finanzierungen in Deutschland und den Niederlanden. Der potenzielle Radius erstreckt sich auf diverse weitere Märkte in Europa. Das Zielvolumen des Pool-Fonds beläuft sich auf 500 Millionen Euro. Als Anker-Investor für ihre Investoren ist die Huk-Coburg Asset Management (HAM), der ausgelagerte Asset-Management-Arm der Huk-Coburg Versicherungsgruppe, mit einem anfänglichen Commitment von 50 Millionen Euro an Bord. Es ist das erste Engagement der Versicherungsgruppe bei einem Real Estate Debt Fund seit knapp fünf Jahren.
Lars Armgart, CEO bei Aukera, erläutert: „Mit unserem neuen Fonds eröffnen wir institutionellen Investoren zu Beginn des neuen Immobilienzyklus die Chance auf vergleichsweise hohe Renditen bei geringen Risiken. Wir freuen uns sehr, mit der HAM als Vertreter der Huk-Coburg Versicherungsgruppe einen ersten Kapitalpartner gewonnen zu haben, der unsere Überzeugung teilt, dass genau jetzt der beste Zeitpunkt ist, in alternative Immobilienfinanzierungen zu investieren.“ Und weiter: „Wir haben bei Aukera das im Bereich Real Estate Debt erfahrenste Team im deutschen Markt und sind zuversichtlich, das Portfolio unseres neuen Fonds schnell aufbauen zu können. Dabei achten wir in Bezug auf Standorte und Assetklassen auf einen hohen Diversifikationsgrad, um Anlagerisiken weiter zu minimieren.“
Aukera beobachte derzeit eine deutlich gewachsene Nachfrage nach Real Estate Debt. Allein seit Jahresbeginn prüfte das Unternehmen 90 relevante Transaktionen im Volumen von 2,7 Milliarden Euro. Erste Transaktionen befinden sich bereits in der Due Diligence oder in der Phase des Closings. Bis Ende des Jahres erwartet das Aukera-Management für den neuen Fonds mindestens fünf Investments. Die bevorzugte Darlehenshöhe je Finanzierung sieht die Essener Investment-Boutique bei zehn Millionen bis 20 Millionen Euro. Mit zunehmendem Investitionsgrad des Fonds sind auch Finanzierungen bis zu 50 Millionen Euro denkbar. Die typische Laufzeit der Kredite gibt Aukera mit drei bis fünf Jahren an.
Der Pool-Fonds richtet sich an institutionelle Investoren im deutschsprachigen Raum. (DFPA/mb)
Die Aukera Real Estate AG (Aukera) ist eine Beratungsgesellschaft und Investmentmanager mit Sitz in Essen. Das Aukera-Investment-Team hat im Sommer 2020 seinen ersten Luxemburger Fonds in der Rechtsform eines S.C.A. SICAV-RAIF aufgelegt, im Juli 2021 kam ein zweiter Fonds hinzu.