Monega und Deutsche Wertpapiertreuhand bringen Absolute Return-Fonds
Die Kapitalanlagegesellschaft (KAG) Monega hat gemeinsam mit der DWPT Deutsche Wertpapiertreuhand den Absolute Return-Fonds „ Sentiment Absolute Return“ aufgelegt. Dieser setzt sich aus einer Prämien- sowie einer Sentiment-Strategie auf deutsche Standardwerte zusammen, deren hohe Komplementarität laut Monega ein attraktives Absolute Return-Profil bewirke. Den von der Deutschen Wertpapiertreuhand gesteuerten und seit mehr als acht Jahren praktizierten Ansatz stellt Monega im Rahmen ihrer Partnerfondspalette erstmals als Publikumsfonds zur Verfügung. „Der Fonds richtet sich an Anleger, die eine attraktive Rendite bei moderatem Risiko erwirtschaften wollen“, kommentiert Bernhard Fünger, Geschäftsführer von Monega, die Merkmale des Fonds. „Mit seinem einzigartigen Absolute Return-Ansatz ist der ,Sentiment Absolute Return‘ eine sinnvolle Alternative zu Mischportfolios.“
Anlageziel des Fonds ist eine durchschnittliche Rendite von sechs Prozent bei einer jährlichen Schwankung von um die sechs Prozent. Dieses Absolute Return-Profil wird durch Einsatz von zwei DAX-basierten Aktienstrategien erreicht: einer Optionsprämien-Strategie, bei der systematisch, rollierend Put-Options-Prämien vereinnahmt werden, und einer Long-/Short-Strategie, deren Kern ein regelbasierter Behavioral-Finance-Ansatz unter Ausnutzung von anlegerpsychologischen Effekten ist. Während die Prämien-Strategie vor allem in Seitwärts- und Aufwärtsphasen Vorteile biete, profitiere die Sentiment- Strategie sowohl von Aufwärts- als auch von Abwärtstrends, so Monega. „Durch die hohe Komplementarität der Einzelstrategien ergibt sich in der Summe ein Absolute Return-Ansatz, der sich relativ stetig und langfristig unkorreliert zum Aktien- und Rentenmarkt entwickelt“, erläutert Dr. Mathias Werner, Senior Partner bei der Deutschen Wertpapiertreuhand, der den Ansatz zusammen mit seinem Team bereits seit Anfang 2007 im Management großer Anlageportfolios einsetzt.
Die Prämien- und Sentiment-Strategie werden im Verhältnis 60 zu 40 durch Discountzertifikate beziehungsweise Futures auf deutsche Standardwerte umgesetzt. Primärer Ergebnistreiber des Ansatzes ist die Sentiment- Strategie. Kauf- und Verkaufsimpulse erhält das Fondsmanagement aus der systematischen Analyse von zwei anlegerpsychologischen Effekten: der Stimmung bei repräsentativen Anlegern sowie des so genannten „Runde-Zahlen-Effekts“. Dabei ist jede Anlageposition mit einem Stopp Loss versehen. Im Fonds ist außerdem tägliche Liquidität und Positionstransparenz gewährleistet.
Quelle: Pressemitteilung Monega
Die Monega Kapitalanlagegesellschaft mbH mit Sitz in Köln wurde 1999 als ein Unternehmen der DEVK Versicherungen, der Sparda-Banken und des Bankhauses Sal. Oppenheim gegründet. Monega verwaltet aktuell ein Fondsvermögen von 5,4 Milliarden Euro in Publikums- und Spezialfonds.
Die DWPT Deutsche Wertpapiertreuhand GmbH ist eine unabhängige Vermögensverwaltung mit Sitz in Herzogenaurach. Die Gesellschaft arbeitet treuhänderisch und bietet ihren Mandaten eine individuelle Vermögensverwaltung sowie alle ergänzenden Dienstleistungen inklusive Family Office an. (JF1)